本文來源：時代商學院 作者：雷小艷 黃銳 彭元重 陳麗娜 畢肖磊
來源 | 時代商學院
作者 | 雷小艷 黃銳 彭元重 陳麗娜 畢肖磊
【資料圖】
編輯 | 陳佳鑫
一、受理：伯特利、歐菲斯、深規(guī)院等多企申報IPO
1. 伯特利主板IPO申請獲受理，收入規(guī)模在細分領域居前列
6月28日，根據深交所發(fā)行上市審核信息，浙江伯特利科技股份有限公司（簡稱“伯特利”）深市主板IPO已獲受理,募資總金額為5.02億元，保薦機構為海通證券。
招股書顯示，伯特利主要從事工業(yè)閥門的研發(fā)、設計、生產和銷售，主要產品包括球閥、蝶閥、閘閥、截止閥等。依托永嘉“中國泵閥之鄉(xiāng)”的產業(yè)鏈優(yōu)勢，該公司產品主要定位于油氣、化工領域的中高端市場，并逐步擴展至海工裝備等其他新興應用領域，是國內領先的工業(yè)閥門供應商。
根據《2021年中國通用機械工業(yè)年鑒》,2020年我國前20名閥門廠商營業(yè)收入規(guī)模約為227.05億元，伯特利在前20名閥門廠商中的占比約3.26%。同行業(yè)可比公司蘇州紐威閥門股份有限公司(排名第一)和中核蘇閥科技實業(yè)股份有限公司(排名第五)的占比分別為16.37%和5.34%,伯特利整體收入規(guī)模在其主要產品細分領域位于行業(yè)前列。
2020年至2022年，伯特利的營業(yè)收入分別為6.77億元、6.36億元、7.18億元，扣非凈利潤分別為9440.59萬元、7591.55萬元、8698.9萬元。
2. 三技技術申請主板IPO獲受理，報告期染整設備總體銷售額居行業(yè)第二
6月28日，根據深交所發(fā)行上市審核信息，三技精密技術（廣東）股份有限公司（簡稱“三技技術”）主板IPO申請已獲受理,擬募資總金額為9.15億元，保薦機構為中信建投。
招股書顯示，三技技術是國內領先的節(jié)能環(huán)保染整裝備制造商，持續(xù)為客戶提供高品質染整設備及數字化染廠專業(yè)軟硬件產品。自成立至今，三技技術始終專注于染整設備及其相關領域的研發(fā)、生產、銷售及服務，主要產品包括染色機、定形機、其他染整設備及數字化染廠系統。
根據中國紡織機械協會對國內重點針織物染整設備制造企業(yè)銷售情況的統計和說明，三技技術2019年至2022年（報告期）染整設備總體銷售額位居行業(yè)第二位，2021年度及2022年度針織物染色機產銷量市場總體排名第一。
2020年至2022年，三技技術的營業(yè)收入分別為5.73億元、7.21億元、6.86億元，凈利潤分別為1.17億元、1.6億元、9199.34萬元。
3. 歐菲斯主板IPO申請獲受理，為一站式辦公物資供應商
6月28日，根據深交所發(fā)行上市審核信息，歐菲斯集團股份有限公司（簡稱“歐菲斯”）主板IPO申請已獲受理,擬募資總金額為10.3億元，保薦機構為廣發(fā)證券。
招股書顯示，歐菲斯是一家面向辦公物資垂直產業(yè)鏈，主要為大型政企客戶提供辦公物資“數字化、一站式”采購服務的供應商，主營業(yè)務是以B2B直銷為主的辦公物資銷售。
歐菲斯的銷售模式可分為三類，在B2B模式下，客戶主要是大型政企單位，為辦公物資的最終使用者，是歐菲斯最主要的銷售模式。批發(fā)模式下，客戶主要為下游辦公物資批發(fā)單位。零售模式下，下游客戶為各類店面銷售對應的零散客戶。
2020年至2022年，歐菲斯的營業(yè)收入分別為64.43億元、76.83億元、81.64億元，凈利潤分別為1.49億元、1.49億元、1.54億元。2022年歐菲斯營業(yè)收入同比增長6.25%，凈利潤同比增長3.64%。
4. 深規(guī)院計劃登陸創(chuàng)業(yè)板，開展項目超7000個
6月28日，深圳市城市規(guī)劃設計研究院股份有限公司（以下簡稱“深規(guī)院”）的IPO申請獲受理，計劃登陸創(chuàng)業(yè)板，保薦機構是國信證券股份有限公司。
據招股書，深規(guī)院聚焦于城市規(guī)劃設計領域，專注于應對城市發(fā)展過程中出現的復雜問題，形成以規(guī)劃設計為主，工程設計和運維服務為輔的業(yè)務結構。
據招股書，截至2022年末，深規(guī)院在國內外開展了超過7,000個項目，累計獲優(yōu)超過500項，其中國際級獎項6項，國家級獎項67項；共主編（參編）各類標準規(guī)范40余項，其中國標5項，團標/行標6項，地方標準30余項。
本次IPO，深規(guī)院計劃募資5.20億元，用于業(yè)務拓展平臺建設項目、研發(fā)中心建設項目、信息化系統建設項目。
5. 國遙股份IPO申請獲受理，遙感大數據服務商
6月28日，北京國遙新天地信息技術股份有限公司（以下簡稱“國遙股份”）的IPO申請獲受理，計劃登陸創(chuàng)業(yè)板，保薦機構是中信建投證券股份有限公司。
據招股書，國遙股份是遙感大數據服務商，為能源電力、數字政務等應用領域提供專業(yè)的解決方案，支撐了嫦娥月球探測工程、神舟系列載人航天工程等多項重大航天任務的測發(fā)控工作，完成了“輸電通道可視化展示系統”、“風電場三維數字化設計系統”等代表性項目。
本次IPO，國遙股份計劃募資7.64億元，用于EV-Globe基礎平臺及行業(yè)應用升級改造項目、遙感大數據服務體系建設項目、新能源三維數字孿生平臺建設項目、補充流動資金。
6. 山大電力IPO申請獲受理，生產電網智能監(jiān)測產品
6月28日，山東山大電力技術股份有限公司（以下簡稱“山大電力”）的IPO申請獲受理，計劃登陸創(chuàng)業(yè)板，保薦機構是興業(yè)證券股份有限公司。
據招股書，山大電力主要從事電網智能監(jiān)測和新能源相關產品的研發(fā)、制造、銷售和服務，主要產品故障錄波監(jiān)測裝置、輸電線路故障監(jiān)測裝置、時間同步裝置處于細分行業(yè)領先地位。
山大電力的電網智能監(jiān)測設備屬于電力系統二次設備。完成發(fā)電、輸電和配電等任務的主設備稱為“一次設備”，對一次設備的監(jiān)視、測量、控制、保護和調節(jié)的設備稱為“二次設備”，二次設備需綜合應用現代微電子、信息與通信等多項技術，被稱為電力系統重要的“神經中樞”。
本次IPO，山大電力計劃募資5.98億元，用于山大電力電網故障分析和配電網智能化設備生產項目、山大電力研發(fā)中心項目、山大電力新能源汽車智能充電樁生產項目、山大電力分布式發(fā)電源網荷儲系統研發(fā)及產業(yè)化項目、補充流動資金項目。
7. 圖南電子北交所IPO申請獲受理，2022年凈利潤4271.44萬元
6月29日，杭州圖南電子股份有限公司（以下簡稱“圖南電子”）北交所IPO申請已獲受理，擬募資1.41億元，保薦機構為財通證券。
招股書顯示，圖南電子是以應急廣播系統及設備的研發(fā)、生產與銷售為主營業(yè)務的專精特新企業(yè)，致力于為各地文旅（廣電）局、融媒體中心、廣電網絡公司等客戶提供應急廣播系統整體解決方案。
2022年，該公司前五大客戶分別為中國廣電網絡股份有限公司同一控制下的企業(yè)、貴州省廣播電視信息網絡股份有限公司、廣元市昭化區(qū)文化旅游和體育局、西寧市湟中區(qū)廣播電視局和湖北省廣播電視局。
財務方面，2020—2022年（下稱“報告期內”），圖南電子營業(yè)收入分別為1.94億元、1.81億元、1.78億元，凈利潤分別為4625.84萬元、4518.89萬元、4271.44萬元，毛利率分別為48.52%、47.65%、48.78%。
8. 太川股份北交所IPO申請獲受理，2022年凈利潤同比增長364.16%
6月29日，北交所官網顯示，珠海太川云社區(qū)技術股份有限公司（以下簡稱“太川股份”）的IPO申請已獲受理。該公司擬募資1.54億元，保薦機構為開源證券。
招股書顯示，太川股份是一家專業(yè)從事樓宇對講門禁、智能家居產品研發(fā)、生產及銷售的高新技術企業(yè)，產品廣泛應用于住戶呼叫對講、生物識別開門、智能家居控制、物業(yè)管理等多種場景。
2022年，該公司前五大客戶分別為萬科企業(yè)股份有限公司及其控制的企業(yè)、霍尼韋爾自動化控制（中國）有限公司及其控制的企業(yè)、天翼電信終端有限公司及其控制的企業(yè)、上海太川安防系統有限公司、深圳市萬睿智能科技有限公司與深圳市萬御安防服務科技有限公司。
財務方面，2020—2022年，太川股份營業(yè)收入分別為2.57億元、2.82億元、2.19億元，凈利潤分別為2837.50萬元、905.69萬元、4203.85萬元。2022年，太川股份營業(yè)收入同比下降22.34%，凈利潤同比增長364.16%。報告期內，太川股份毛利率分別為37.22%、37.12%、43.67%。
9. 卓兆點膠北交所IPO獲受理，2022年凈利潤同比增長32.88%
6月29日，北交所官網顯示，蘇州卓兆點膠股份有限公司（以下簡稱“卓兆點膠”）的IPO申請已獲受理。該公司擬募資3.62億元，保薦機構為東吳證券。
招股書顯示，卓兆點膠是一家從事高精度智能點膠設備、點膠閥及其核心部件研發(fā)、生產和銷售的技術驅動型高新技術企業(yè)。主要產品包括精密螺桿閥、壓電噴射閥、氣動式噴霧閥、柱塞閥在內的全系列、多規(guī)格點膠閥產品及轉子、定子等核心部件，并根據客戶需求靈活選配點膠平臺及運動控制系統、多功能輔助裝置，定制化研發(fā)、生產智能點膠設備，提供穩(wěn)定、高效、高精度的智能點膠解決方案。
2022年，該公司前五大客戶分別為博眾精工科技股份有限公司、立訊精密工業(yè)股份有限公司及其下屬公司、歌爾股份有限公司及其下屬公司、和碩聯合科技股份有限公司及其下屬公司、深圳市軸心自控技術有限公司。
財務方面，2020—2022年（下稱“報告期內”），卓兆點膠營業(yè)收入分別為1.89億元、3.01億元和3.45億元，凈利潤分別為9051.04萬元、6657.02萬元和8845.69萬元。2022年，卓兆點膠營業(yè)收入同比增長14.62%，凈利潤同比增長32.88%。報告期內，卓兆點膠毛利率分別為75.93%、52.19%和59.10%。
10. 百達智能IPO申請獲北交所受理，永磁材料生產設備供應商
6月28日，北交所官網顯示，百琪達智能科技(寧波)股份有限公司（以下簡稱“百達智能”）申報材料獲受理。此次IPO，百達智能擬募資2億元，保薦機構為浙商證券股份有限公司。
招股書顯示，百達智能主要從事永磁材料生產設備的研發(fā)、生產和銷售以及永磁材料氫碎服務，產品主要包括半自動磁場成型壓機、全自動磁場成型壓機、全電動磁場成型壓機以及氫破碎爐等。該公司榮獲國內首臺（套）裝備認證的全電動磁場成型機目前在國內市場占據較大份額，處于行業(yè)領先地位。
該公司于2021年7月被評為“工信部第三批專精特新‘小巨人’企業(yè)”，并于2022年5月被評為“工信部第三批建議支持的國家級專精特新‘小巨人’企業(yè)”。2023年1月，該公司自主研發(fā)的全電動智能磁場成型機獲得“國內首臺（套）裝備”認定。
11. 佳和電氣IPO申請獲受理，為客戶提供電力能源數字化建設解決方案
6月28日，北交所官網顯示，杭州佳和電氣股份有限公司（以下簡稱“佳和電氣”）申報材料獲受理。此次IPO，佳和電氣擬募資2.3億元，保薦機構為民生證券股份有限公司。
招股書顯示，佳和電氣以智能電力產品研制為基礎，以自主研發(fā)軟件、算法為核心，為客戶側電力能源數字化建設提供解決方案和配套的智能電力產品，同時提供消防專業(yè)服務。
該公司提供的服務及產品主要包括客戶側電力能源數字化解決方案、智能電力產品及消防專業(yè)服務。其中，客戶側電力能源數字化解決方案是在用電環(huán)節(jié)（客戶側）利用大數據、云計算、物聯網、移動互聯網等數字化技術，對電力能源系統既有設施進行智能升級改造或構建多能融合的新型電力系統，并提供能源數字化專業(yè)技術服務；智能電力產品為主要包括智能網絡電力儀表、電能質量治理設備和其他各類電力產品；消防專業(yè)服務包括消防評估咨詢、消防改造、維保檢測等。
二、問詢：箭鹿股份回復首輪問詢
箭鹿股份回復第一輪問詢，主導產品為行業(yè)制服類面料
6月28日，北交所官網顯示，江蘇箭鹿毛紡股份有限公司（以下簡稱“箭鹿股份”）披露了第一輪審核問詢函的回復。此次IPO，箭鹿股份擬募資2億元，保薦機構為開源證券股份有限公司。
招股書顯示，箭鹿股份主營業(yè)務為精紡呢絨和職業(yè)服裝的設計、研發(fā)、生產及銷售。該公司產品是毛精紡類面料，主要用于行業(yè)制服類產品、高檔職業(yè)裝、休閑裝的制作，其中主導產品為行業(yè)制服類面料，是以優(yōu)質美利奴細支羊毛為原料，在科學的質量保證體系控制下，運用現代化進口生產設備和檢測手段，經過洗毛、制條、染色、紡紗、織造、整理等多道工序制成的高檔面料，是織造產業(yè)鏈中的最終產品，用于行業(yè)制服的制造。
三、港美股IPO：七牛智能、銀龍供水首次遞表港交所
1. 七牛智能首次遞表港交所，音視頻解決方案提供商
6月29日，港交所最新動態(tài)顯示，七牛智能科技有限公司（Qiniu Limited.，簡稱“七牛智能”）首次遞交申請材料，擬登陸主板，申萬宏源證券（香港）有限公司及交銀國際證券有限公司為其聯席保薦人。
招股書顯示，七牛智能的主要產品及服務包括：MPaaS產品，即一系列音視頻解決方案，包括專有內容分發(fā)網絡（“QCDN”）、對象存儲平臺（“Kodo”）、互動直播產品及智媒數據分析平臺（“Dora”），主要服務于開發(fā)能力強及具有較強靈活性需求的客戶；以及APaaS解決方案，即基于其MPaaS能力及利用其的低代碼平臺的場景化音視頻解決方案，旨在使客戶僅需簡易部署，即可快速調用不同功能，實現業(yè)務目標。七牛智能旨在培養(yǎng)用戶使用其產品及服務的習慣以及擴大客戶基礎。截至2022年末，該公司的注冊用戶逾135萬名，大部分為各個企業(yè)的開發(fā)者或開發(fā)者團隊。2022年，該公司的付費客戶逾8萬家。
2. 銀龍供水首次遞表港交所，國內供水運營商
6月28日，港交所最新動態(tài)顯示，銀龍供水集團有限公司（Silver Dragon Water Supply Group Limited，簡稱“銀龍供水”）首次遞交申請材料，擬登陸主板，華泰金融控股（香港）有限公司、香港上海滙豐銀行有限公司為其獨家保薦人。
招股書顯示，銀龍供水的歷史可追溯至2003年，早期隸屬于中國水務集團，通過向位于中國廣東省的首家城市供水合資公司注資而開展自來水供應業(yè)務，以響應中國政府促進私營機構參與公用事業(yè)行業(yè)的政策。2004年，該公司在河南省興建首家凈水廠及相關管網以向終端用戶提供自來水供應服務。自此，銀龍供水一直于中國發(fā)展城市供水業(yè)務，憑借政府推動城鄉(xiāng)供水一體化的措施，業(yè)務擴大到更多地區(qū)市場。截至2023年一季度末，在城市供水方面，銀龍供水的供水管網長度達約14.8萬公里，估計覆蓋人口超過3000萬，城市供水項目的業(yè)務范圍覆蓋全國13個省市合共60個區(qū)、縣及縣級市。其中，包括建有158家在營自來水處理廠的60個自來水供應項目，以及八個在營原水供應項目。
（全文5231字）
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