來源｜一號企業家（ID:EIH1st）作者｜知之醬
作為全國首家民營銀行，民生銀行（600016.SH）曾一度輝煌無限，然而如今的形勢卻令人深感惋惜：
(資料圖片)
業績驟降、頻繁受罰以及風控不力導致這家備受矚目的股份行不斷衰退
梳理發現，民生銀行與恒大、泰禾等20家爆雷房企頻繁往來，其在地產領域承擔的風險高達數千億元。
近年來，民生銀行陷入增長困境，在高迎欣接掌領導之后，進行了一系列劇烈調整以整頓業務，但目前效果如何仍有待觀察。
行長任職超7年，高管任期超監管監管要求民生銀行所面臨的首要合規挑戰在于高管任期的問題。
根據《關于銀行保險機構員工履職回避工作的指導意見》的規定，銀行保險機構應根據自身行業和所在地區的特點，加強對重要崗位的管理控制，并建立關鍵人員和重要崗位員工的輪崗制度。按照原則，輪崗的期限一般不應超過7年。
圖：據原中國銀保監會網站
銀保監會有關負責人表示，鑒于不同銀行保險機構和地區的情況千差萬別，《意見》對于存量任職回避問題的整改給予了適當的制度彈性。規定要求機構原則上在2022年底之前完成對存量問題的清理工作，并給予了為期3年的過渡期。
針對確實存在特殊情況無法按照規定進行回避的情況，允許機構在完成內部審批和公示程序后可以申請豁免。
根據不完全的統計數據顯示，目前仍然有至少13家銀行的現任董事長或行長被懷疑“超期服役”，其中一些銀行的高層管理人員甚至已經擔任該職位超過18年。其中，民生銀行也存在高管任期的問題。
根據公開信息，民生銀行的現任行長鄭萬春自2015年11月起擔任該職位，至今已超過7年半的時間。
圖：據民生銀行公開披露信息
據了解，除了行長鄭萬春之外，民生銀行的現任財務總監白丹自2012年4月起擔任該職務，至今已超過11年的時間。
作為一家上市銀行的財務總監，白丹顯然屬于“關鍵人員和重要崗位員工”，其超長任職可能違反了監管要求。
圖：據民生銀行公開披露信息
銀保監會表示，存量任職回避問題可以申請延期，最晚要在2023年底前完成清理工作。
目前，在公開渠道上未找到民生銀行相關高管申請豁免或延期的信息。
考慮到行長鄭萬春、財務總監白丹超期任職，以及其他多名高管接近任期紅線的情況，后續可能存在高管人事調整的可能性。
房地產貸款拖累業績增長，被房企股東坑了？實際上，民生銀行還面臨著復雜紛繁的民營股東結構，這使其深陷不良貸款問題的泥潭，導致逾3000億元的不良貸款出現，進而成為民生銀行業績急轉下滑的其中一個原因。
長期以來，民生銀行與房地產行業保持著密切的合作，并與多家房地產企業建立了戰略合作關系。
根據之前花旗研報的數據，民生銀行在高風險開發商方面的風險敞口約為1300億元人民幣，占據其一級資本的27%，這在國內大型銀行中屬于最高比例。
2018年起，民生銀行與房地產企業展開了頻繁的合作。根據財熵數據顯示，該銀行在2018-2019年的兩年間與房地產企業的合作次數達到了最高峰。
在這段時間內，民生銀行的總部和分行至少與18家房地產企業簽訂了戰略合作協議，其中包括正榮（06158.HK）、陽光城（000617.SZ）、金科股份（000656.SZ）、佳兆業（01638.HK）、藍光發展（600466.SH）等企業。
很多民營股東借貸于民生銀行的企業經營業務跨越多個領域，依賴杠桿維持運作，其中包括不少房地產企業。每當這些股東需要流動資金時，民生銀行會頻繁提供支持和資金注入，而泛海控股則是一個典型的案例。
泛海股份是一家起家于房地產行業的企業，在民生銀行有著大量的貸款。到2021年底，民生銀行向泛海控股提供了高達216.05億元的最高信貸額度。
截至2022年底，泛海控股及其相關企業在民生銀行的貸款余額仍然達到212億元。
然而，目前泛?？毓擅媾R多重因素的影響，包括金融業務的爆雷和地產業務的困境，導致了流動性危機的陷入。
其股票遭受壓力，只能通過處置資產和引入戰投等方式進行自救。在這種情況下，民生銀行能否收回貸款仍存在疑問。
屢次違規遭監管處罰近日，國家金融監管總局官網公布了64張罰單，其中有兩張罰單是針對民生銀行，總罰款金額超過6000萬元。
此外，官方還在6月26日通報了民生銀行寧波分行的違規行為，包括信貸資金被挪用和違規辦理商票貼現業務，對其開出了105萬元的罰單。
其中，對民生銀行重慶分行開出的罰款金額最高，達到5967.8萬元，罰單內容包括違規進行票據代理回購業務、違規開立同業賬戶用于票據交易、違規買斷假貼現的商業承兌匯票等十項違規行為。
圖：據國家金融監督管理總局網站
另外，民生銀行昆明分行也收到了一張罰單，罰款金額為375萬元，違規行為包括小微企業個人貸款管理不審慎以及違規為房地產開發項目墊資等共計11項違規事項。
早在今年2月17日，銀保監會對民生銀行開出了14項違規罰單，罰款總額近9000萬元。其中，對民生銀行總行的罰款金額為6670萬元，對支行的罰款金額為2300萬元。
換句話說，在短短半年內，民生銀行共計接到約1.5億的罰單。此外，根據已知情況，自2020年至2022年的三年期間，民生銀行已經受到了3億元的罰款。
民生銀行的股票成為了備受投資者回避的對象，導致民生銀行的市凈率僅為0.32，在A股上市股份制銀行中處于最低水平。
顯然，面對高管長期任職、股東關聯貸款風險以及頻繁收到的巨額罰單，加之外部風險如LPR持續下降導致息差收窄，民生銀行需要花費相當時間來梳理業務、加強內控并斷絕輸血渠道，或許方有轉機。
